一、调研背景
辽宁、河南既是国内发生非洲猪瘟最早的两个省份，也是北方省份中疫情受损较为严重的典型代表。时隔一年，当前生猪存栏的恢复情况如何？养殖者的防疫信心如何？复养情况如何？非洲猪瘟还会不会卷土重来，再次大面积爆发？未来一年生猪供给能否有效快速提升？这次非洲猪瘟大洗牌中，行业发生了哪些变化？带着这些问题，我们走访调研了辽、豫两省，要点如下。
二、调研结论
1. 辽宁地区整体市场存栏降幅在40%以上，3月份存栏开始止跌回升，8月份饲料市场回暖；散户恢复较快，规模化猪场恢复较慢；疫情仍在散发，但可控；养猪盈利较好，母猪补栏以年初存活下来的养殖户为主，新加入的养殖户以育肥为主。
2. 辽宁某集团猪场目前复产有序进行，基础母猪存栏基本恢复至疫前水平，得益于严格的生物安全防控措施。目前猪场各项生产指标均好于去年。不折不扣的执行力是落实的关键，从这点上来说，集团化规模化猪场将迎来黄金发展期，市占率将迅速提升。
3. 草根调研河南部分地区发现，目前复养的养殖户多为自繁自养，专业育肥户基本空栏，没再复养。复养的养殖户占原来发病比例的1/3，没有发病的养殖户母猪存栏均满负荷生产，部分养殖户母猪存栏翻倍。
4. 无论是中小养殖户还是规模化猪场，三元母猪留种是普遍现象，母猪生产效率略低于二元母猪，由于母性及奶水等问题，断奶成活率相对二元母猪要低10%-20%。
5. 从饲料销售的情况来看，今年6月份以后，环比转正，尤其教保料销量增速明显。信阳某地发病养殖户中转养鸡鸭的能占2/3。
6. 由于当前养殖利润回报丰厚，养殖户在饲料选择上更愿意选择大品牌、高档料。普遍延长保育料的饲喂时间，由原来的30kg延长至40kg。
7. 大型企业收购、租赁猪场的现象较为普遍，从复产的积极性上来看，一个是散户及家庭农场，一个是集团化公司，中等规模猪场在这次疫情中打击最大，很难复产。
三、调研时间&路线
四、调研纪要
（一）辽宁地区
1、某公司母猪繁殖场：去年10月发生非洲猪瘟疫情，清场后于今年6月份再次引种，目前场内存栏基础母猪6000多头，后备2500余头。场内负责人介绍预计11月中旬实现满产。公司采取“公司+农户”的养殖模式，截至目前对外投苗约4万头。负责人表示，自从公司严格执行生物安全措施后，不仅阻挡了非洲猪瘟，其他疾病发生次数明显降低。用药成本大幅下降，去年单头育肥猪的兽药成本在37元，今年仅为13元。经过近半年的生产实践，公司负责人表示目前对防范非洲猪瘟非常有信心。因非洲猪瘟属于直接接触性传播，为防止被非洲猪瘟感染，最主要的是做好进入猪场的人员、车辆及一切物资的消毒处理，将带毒可能性消灭在场外。猪场当前防非策略即是做好人员、物资、车辆这三大块的处理即可。公司表示即使将来非洲猪瘟疫苗真正上市，自身也不考虑注射非洲猪瘟疫苗，保持猪场非洲猪瘟阴性，自身将更具核心竞争力。
2、某公司饲料厂：公司饲料产品在东北地区有一定的竞争力，产品定位高端，质量稳定可靠。当前高猪价的情况下，养殖户更愿意选择大品牌高质量的公司来合作。针对当前市场情况，公司专门开发了高营养系列套餐，满足市场需要。公司调查显示，辽宁地区生猪存栏降幅在40%以上， 3月份存栏开始止跌回升，8月份饲料市场回暖；散户恢复较快，规模化猪场恢复较慢；疫情仍在散发，但可控；养猪盈利较好，母猪补栏以年初存活下来的养殖户为主，新加入的养殖户以育肥为主。另外从饲料销售数据上来看，9月份教槽料同比增长38%；保育配合料同比增长68%；保育浓缩料同比增30%；母猪浓缩料同比增长19%；母猪预混料同比增长45%；母猪配合料同比减少24%；中猪浓缩料同比增16%；中猪配合料同比增49%。
（二）河南地区
1、综合评估：目前河南地区综合去产能在40%左右，之前最高可能达到50%，近期恢复了10个百分点。主要是根据区域内膨化大豆测算出的，膨化大豆的主要使用对象是母猪和仔猪。整体来看，豫西（济源）、豫北（鹤壁）、豫东（周口）、豫南（信阳）地区都在补栏与复产，信阳地区发病主要集中在6月中下旬，目前复产的不多，部分养殖户转养鸡鸭。豫北（鹤壁）、豫西（济源）地区补栏状况良好。商品代母猪留种普遍，但商品代留种生产效率明显偏低，一方面很多养殖户直接从大肥猪里边挑发情母猪参配，缺少后备培育环节；另一方面疫苗没有做，母猪死胎流产的也比较常见。
2、复养情况：受灾比较轻的为30-50头母猪的养殖户，基本达到满负荷生产。受灾减少到10头母猪左右的养殖户，目前母猪头数基本恢复到原有水平。整体母猪头数预计恢复到灾前6成。留种的主要时间最早为3月份，5-6月份开始盛行。以此推算，2021年上半年生猪出栏量开始释放。800-3000头母猪的养殖场资金压力最大，500头左右母猪的养殖场目前复产规模为100-200头母猪，母猪复产比例占到原有规模的20-30%；中小家庭养殖场自留补栏较多，目前商品代留种不考虑生产成本和生产效率。精液销售长、大白占70%，杜洛克占30%。
3、行程日志：
（1）开封祥符区：去年12月份前后疫情严重，整体存栏降幅70%。家庭养殖场损失小，复养快。20-80头母猪的家庭养殖场目前的母猪存栏普遍增加1倍，自5月份开始，约有70%的养户都在补栏，补栏成功率接近100%，补栏的主要方式为商品代留种；但也有5%的清场群体目前处于空栏状态。商品代留种初始产仔时间：2019年9月份，预计2020年4月份开始出栏。目前生猪销售重量不低于175公斤。目前专业育肥基本为空栏状态。从精液销售情况上来看，鲜精销售同比下降50%；环比8月份开始好转；5月份商品代留种、初配量快速上升；近期初配量占到整体业务量的60%（以往20%）。
（2）尉氏县：当地生猪养殖以专业育肥为主，自繁自养较少；专业育肥空栏率80%。存在专业育肥转饲养母猪的迹象。目前的生猪存栏不足同期的20%，补栏、复产缓慢。饲料销量7-8月份豆粕销量为120吨，9月份豆粕销量为150吨；同比下降80%。生猪出栏重量175-200公斤。
（3）商丘睢县：
供精商：目前每天销售鲜精40瓶，缺口为20瓶，不够卖；鲜精价格为10-15元/瓶。春节前后只卖20-30瓶。3月份存栏开始恢复，头胎猪占比增加。1-2胎母猪占比达60%。8-9月份为产仔高峰，产仔数10个左右，成活率低。一个原因是没有做细小等相关疫苗。头胎母猪淘汰率高。目前复养情况来看，能恢复到原来的1半水平，没发病的养殖户母猪扩增1倍。50%的人尝试复养，当前均已产仔，二次复发的也有，整体而言，复养成功率在80%。
养殖户：现存栏基础母猪50头，后备30头。春节时只有10多头。本镇存栏母猪增加。当地有三个500头以上母猪的场仍未复产。目前保育料喂至40公斤。现在只有一批大猪，计划养至冬至再卖，越大越好，不怕大，有栏舍有资金。
周口西华县：某村去年11家养户，今年7家养户；去年合计损失3家大的养户，合计母猪存栏560头，目前恢复至200多头；仅存7家养户，母猪存栏规模300头，同比基本持平。清河驿、皮营疫病影响严重，损失在八成以上，目前清栏场存在复产迹象。以清河驿为例，目前已经有3户清栏场开始复养，户均母猪存栏70头，已经开始产仔，目前基本比较稳定。
供精商：目前每天30瓶，6月份之后初配量上升，较春节前后增加1倍。7-8月份，初配量占总配种量的40%（正常情况10%）；9-10月份，初配量占总配种量的50%；商品代留种规模占母猪存栏的20-60%。商品代留种可产12头/窝，两个月龄内的成活率较二元低10-20%。出栏重量不低于280斤，单斤成本为6.5元/斤。商品代留种生产情况：7月份产子、目前重量80斤以上。
漯河：某村现存养户15家，合计300头母猪，其中三元母猪占100头，占比约30%。去年20家500头母猪；近期疫病发生，减少50头母猪存栏。近期疫情呈现零星散发迹象，传播速度、症状表现不一样，部分养殖场死亡率仍然高达100%；传播途径：异地引种、仔猪补栏；生猪销售。
养殖户：目前母猪存栏60头，其中商品代母猪10头。今年3、4月份留种，窝产仔9头，较二元低1-2头。出栏重量330-350斤，饲养成本7-8元/斤。后期疫病风险：冬季猪的抵抗能力下降，可能二次复发。
驻马店：周边疫病是6月份高发，驻马店地区整体减产30-40%；新蔡减产40%，正阳减产50%以上。
正阳县：规模场主要是疫病减产，家庭养殖场主要是环保减产。规模养殖场减产规模在60%左右。部分大型养殖场情况：G场母猪存栏从1500头下降到500头；Z场母猪存栏从1800头下降到100头。某大型养殖公司从销量角度判断，同比下降50%。2018年，日销量5000头，现为1000头，全部为阉猪。考虑到母猪占比50%，实际出栏应该同比减少50%；从饲料投入来看，某场以前是日需两车饲料，现在是两日一车饲料，判断存量下降75%；综合判断大场去产能60%。中小养户去产能60%，清栏的养殖户中有30%在复养，有复养两次失败的现象，目前成功率为20%。主要原因是发病之后2月即开始复产，消毒工作不彻底。
养殖户：现存栏46头母猪，商品代选留后备50头。11月份计划配种15头。去年母猪存栏60头；目前生猪出栏重量340斤，单斤成本7元。
冻品进口商：国庆前117条柜的库存，现在19条柜的库存；东北库存全面下滑，基本掏空。
信阳：信阳整体去产能降幅达到95%，集中发病时间在6月20日后，分析原因与当时两广病猪源源不断的进入河南，道路被污染，一场大雨过后，当地全面爆发。1000头母猪以上的养殖场原有50家，目前剩5家。现在有一定的复产现象，但也存在二次沦陷的情况；大场都在做复产前的准备工作。
王老板：2019年6月份1500头母猪存栏，目前处于复产前的清栏消毒状态，预计11月份与当地大企业联合复产。当地养殖场的心态：疫苗不出来不敢养，有猪的养殖场等待疫病稳定后准备复养；部分养殖场准备多点饲养。
母猪屠宰场：目前当地中小养殖场复养成功率为20%；某三元留种的养殖场复养1个月出现死亡。目前母猪屠宰量下降80%，带仔淘汰率仍有10%；冻肉基本释放完毕；三成屠宰场转做进口贸易。
饲料厂：疫情前饲料外销量为3000吨，疫情后，最低迷期饲料外销量为800吨，目前饲料外销量为1000吨；去年同期饲料外销量为3500吨；七成中小养殖户改为肉鸡、肉鸭饲养；饲料总产稳定，禽料大增。
五、调研总结
通过走访调研发现，全国复养情况最好的地区当属东北。从复产的情况上来看，大型集团猪场和家庭农场是这次复产的主力。于大型集团而言，市场占有率有望得到快速提升。得益于资金、管理、人才等优势，大型企业通过高强度的生物安全手段，能够有效防范非洲猪瘟，生猪产能的扩张进一步加速，千万级生猪俱乐部成员有望迅速破五冲十。
于家庭农场而言，在于主人翁意识较强，人车物料等流通环节便于把控，生物安全等级也许不是最高，但在保证猪群健康及营养上不遗余力，其在此次疫情中显示出极强的生命力，同样是生猪保供的中流砥柱。中型规模养殖场在此次疫情当中受伤最大，复产进度缓慢，被大型集团兼并重组不失为另一种选择。总体判断，生猪产能在四季度有望进一步企稳回升，明年下半年生猪出栏量迎来有效增长。
文章来源：华泰期货研究院
